Läsarfråga

Fick en läsarfråga på mailen som jag tänkte besvara här: "Först, tack för en väldigt bra uppskattad blogg, skulle du kunna berätta lite hur du väljer dina köp?"

Tack för frågan, kul att du uppskattar min blogg! Ska självklart svara lite hur jag tänker.

Jag har valt att fokusera på strategin som handlar om att få utdelning. En utdelningsinvesterare helt enkelt.

När jag skapar min portfölj så följer jag ett långsiktigt mål och arbetar kontinuerligt mot att nå det. Portföljen ska vara "stormsäkrad" och klara av att motstå tuffa perioder som vi tex bevittnar just nu med covid.

Jag väljer en blandning av bolag som har lite lägre direktavkastning med högre tillväxt samt bolag med högre direktavkastning men mera förutsägbar tillväxt. Denna kombinationen ger mig ett bra kassaflöde  och rum för att få in fina utdelningshöjningar.

Det primära oavsett utdelningnivå är att bolaget ska hålla en premium kvalité. Ett exempel på hur jag anpassar detta är att öka upp Axfood och Kesko för att konsument stabil ska bli en större del av portföljen. Tech har varit en solklar vinnare detta året men sitter man för tungt viktad så kan man få lite magsår när det faller. 

Det är även väldigt viktigt att jag äger bolag inom olika sektorer för att minska riskprofilen. 

När det kommer till % mässigt viktning så lägger jag absolut inte någon gräns om att ett bolag endast får uppta tex 5% av portföljen. Varför skulle jag vilja sätta en begränsning på premiumbolag som även kanske ger bredd inom sig själva? (tex Investor).

Min portfölj ser ut såhär just nu:

Fastighet
Castellum- SE
Kojamo - FI
Realty Income Corp (Ticker: O) - US
Vonovia - GER

Fintech
Mastercard (Ticker: MA) - US 
Visa (Ticker: V) - US  

Energi
Neste - FI

Industri
Lockheed Martin (Ticker: LMT) - US

Investment &  Riskkapital
BlackRock (Ticker: BLK) - US
Cibus Nordic Real Estate - SE 
Houlihan Lokey (Ticker: HLI) - US
Investor  - SE
Latour - SE
T. Rowe Price Group - (Ticker: TROW) - US
 
Konsument stabilt & cykliskt
Axfood - SE
Kesko - FI
Procter & Gamble (Ticker PG) - US

Råvaror
Air Products and Chemicals (Ticker: APD) - US
SCA - SE

Sjukvård
AbbVie (Ticker: ABBV) - US
Johnson & Johnson  (Ticker: JNJ) - US
Medtronic (Ticker: MDT) - IR
Merck & Co (Ticker: MRK) - US
Novo Nordisk A/S (Ticker: NVO) - DK

Teknik & IT
Microsoft (Ticker: MSFT) - US
Texas Instruments (Ticker: TXN) - US

26st bolag som jag har väldigt stor respekt för och har handplockats. 

Ett sätt för att kolla in värderingar på bolag och försöka hitta de bästa köpen i förhållande till dagens kurs är att använda sig utav RoC och EY. 

Return on Capital = EBIT / Investerad Kapital

Earnings Yield = EBIT / EV

Tex: Min senaste tanke är att öka upp i Novo Nordisk som efter Q2 rapporten landar in på 125% RoC och 5,7% EY.

Denna kombinationen gör att bolaget lägger sig hög upp på köplistan och är även ett topp 5 bolag i min portfölj.

Jag har även en försmak för investmentbolag som historiskt har levererat jättebra resultat och på så sätt får man även en bra bredd. Mina två favoriter är Investor och Latour. Kika in denna länken om bolaget handlas till premie eller rabatt: www.ibindex.se/ibi/#/index

Så man skulle kunna säga att jag kör den gamla taktiken som legendaren Warren B säger: "It's far better to buy a wonderful company at a fair price than a fair company at a wonderful price."

Jag brinner för detta och lägger många timmar per vecka med att läsa nyhter, granska rapporter, läser bloggar, artiklar på SA, screenar efter bolag och tuggar fint snack med min "bror" Myntaren!. Det är detta som lägger grunden till vilka inköpen blir.

Man ska komma ihåg att man kommer väldigt långt på breda billiga indexfonder med några komplement men det är så ruggigt kul med att handplocka aktier att det kommer fortsätta vara så framöver. Även om det inte är någon form av tävlings för mig så är det alltid kul att jämföra sitt resultat med OMX Stockholm PI. 

Vill även påpeka att mina köp endast är reflektioner utav mina tankar och ej några köprekommendationer.